Je echte DEGIRO-rendement berekenen (YoY vs MWRR)

Als je steeds geld bijstort op je DEGIRO-rekening, is één rendementspercentage misleidend: nieuwe stortingen laten je rendement kleiner lijken en opnames laten het groter lijken. Om je echte jaarlijkse rendement te zien, upload je je DEGIRO-CSV naar Invest Tracker en wissel je in de grafiek Profits Over Time (winst over tijd) tussen YoY en MWRR. Beide tonen een rendement per kalenderjaar in plaats van één getal over alles wat je ooit hebt gestort, en MWRR weegt bovendien elke storting naar het moment waarop je die deed.

Waarom één percentage niet genoeg is

Stel, je belegt op 1 januari €10.000 en in december zijn je aandelen €11.000 waard. Dat is een rendement van 10%. Nu stort je op 1 december nog eens €10.000 bij en koop je meer aandelen. Je winst is nog steeds €1.000, maar als percentage van de €20.000 die je nu hebt belegd lijkt het maar 5%. Er ging niets slechter; je hebt simpelweg laat in het jaar geld bijgestort.

Het omgekeerde gebeurt als je geld opneemt: dezelfde winst gedeeld door een kleiner bedrag lijkt een beter rendement. Een eerlijk rendement houdt rekening met het moment en de omvang van je stortingen en opnames.

YoY en MWRR in het kort

• YoY (Year over Year, jaar op jaar): de winst die je in een kalenderjaar maakte, als percentage van je portefeuillewaarde aan het begin van dat jaar. In een jaar waarin je met (bijna) niets begon, gebruikt Invest Tracker in plaats daarvan de hoogste portefeuillewaarde van dat jaar, zodat een heel klein startbedrag geen nietszeggende 300% oplevert.
• MWRR (Money-Weighted Rate of Return, geldgewogen rendement): het rendement op je geld in een kalenderjaar, gewogen naar wanneer en hoeveel geld erin en eruit ging. Geld dat het hele jaar belegd was, telt volledig mee; geld dat je in december bijstortte, telt maar één maand mee. Dit is je persoonlijke rendement.

Stap voor stap

Stap 2: Kies YoY of MWRR

Linksboven in de grafiek Profits Over Time vind je de knoppen YoY en MWRR. Het percentage van elk jaar verschijnt onderaan de grafiek, net boven het jaartal.

Welke moet je gebruiken?

• Gebruik MWRR om de vraag "hoe deed mijn eigen geld het dit jaar?" te beantwoorden, zeker als je op onregelmatige momenten of in grote bedragen stort.
• Gebruik YoY om jaren snel te vergelijken als je stortingen klein zijn ten opzichte van je portefeuille.
• Vergelijken met de markt? Factsheets van fondsen tonen een tijdgewogen rendement, dat stortingen volledig negeert. Vergelijk daarom geen percentages, maar gebruik de benchmarkvergelijking: die speelt je echte stortingen opnieuw af tegen een index-ETF, zodat beide lijnen hetzelfde geld op dezelfde momenten gebruiken.

Veelgestelde vragen

Waarom verschillen YoY en MWRR?

Ze beantwoorden net een andere vraag. YoY deelt de winst van het jaar door één startwaarde; MWRR weegt elke storting en opname naar hoe lang die belegd was. Hoe meer geld je in de loop van het jaar verplaatst, hoe groter het verschil.

Waarom wijkt mijn rendement af van wat DEGIRO toont?

Brokers tonen winst vaak in euro's of als percentage van wat je op dit moment hebt belegd. Invest Tracker berekent het rendement per kalenderjaar uit je eigen CSV, inclusief dividenden en na aftrek van kosten, dus de cijfers kunnen verschillen.

Invest Tracker is een onafhankelijke tool en is niet verbonden aan DEGIRO. Rendementen worden berekend uit je eigen CSV-export, kunnen afwijken van de rapportage van DEGIRO en zijn alleen ter informatie, geen financieel advies. Rendementen uit het verleden bieden geen garantie voor de toekomst.